【文/觀察者網(wǎng) 呂棟】“全球各大金融集團正爭先恐后地從中國54萬億美元（約合人民幣346萬億元）的金融業(yè)開放中獲利”，彭博社在報道工商銀行與高盛（Goldman Sachs）成立合資理財公司一事時指出。

5月25日，工商銀行公告，其全資子公司與高盛集團合資成立理財公司一事獲得中國銀保監(jiān)會批準(zhǔn)，其中工商銀行子公司與高盛分別占股49%和51%，這意味中國第四家外資控股的合資理財公司拿到籌建許可。

這一消息迅速引發(fā)路透社、《華爾街日報》、《金融時報》、彭博社等外媒關(guān)注。他們在報道中指出，隨著近年來中國金融領(lǐng)域?qū)ν忾_放的步伐逐步加快，外國資產(chǎn)管理公司正爭相尋求從中國龐大的儲蓄池中獲利。

在券商看來，國有銀行理財子公司和外資合作具有諸多好處，如理財子公司可以借鑒先進經(jīng)驗、完善產(chǎn)品線布局、提升公司治理能力等，外資也可以借力銀行理財在渠道、資金等方面的優(yōu)勢拓展在華業(yè)務(wù)。

公告截圖

“宇宙行”聯(lián)手“華爾街航母”

5月25日，工商銀行公告披露，該行全資子公司工銀理財有限責(zé)任公司（下稱：工銀理財）近日收到中國銀保監(jiān)會批復(fù)，工銀理財獲準(zhǔn)與高盛資產(chǎn)管理有限責(zé)任合伙（Goldman Sachs Asset Management，L.P.，下稱：高盛資管）合作籌建中外合資理財公司（下稱：合資理財公司）；合資理財公司將由工銀理財與高盛資管共同出資，工銀理財和高盛資管出資比例將分別為49%和51%。

工商銀行是全球資產(chǎn)規(guī)模最大的銀行，被網(wǎng)友戲稱為“宇宙行”。而高盛是全球歷史最悠久及規(guī)模最大的投資銀行之一，總部位于紐約，向全球提供廣泛的投資、咨詢和金融服務(wù)；2020年7月，福布斯2020全球品牌價值100強發(fā)布，高盛集團排名第85位。

高盛集團 圖片來源：華爾街日報

在公告中，工商銀行表示，工銀理財此次與高盛資管共同出資籌建合資理財公司，將有利于該行為客戶提供更加多樣化和專業(yè)化的理財服務(wù)，并進一步增強本行服務(wù)實體經(jīng)濟的綜合能力。下一步，該行將推動工銀理財按照監(jiān)管要求盡快完成合資理財公司各項籌建工作。

據(jù)介紹，合資理財公司的業(yè)務(wù)范圍計劃包括面向不特定社會公眾公開發(fā)行理財產(chǎn)品，對受托的投資者財產(chǎn)進行投資和管理；面向合格投資者非公開發(fā)行理財產(chǎn)品，對受托的投資者財產(chǎn)進行投資和管理；理財顧問和咨詢服務(wù)；銀保監(jiān)會批準(zhǔn)的其他業(yè)務(wù)。

經(jīng)觀察者網(wǎng)梳理，此次工商銀行和高盛成立的將是國內(nèi)第四家中外合資理財公司。

此前三家分別是：

2019年12月，歐洲最大的資產(chǎn)管理公司東方匯理資產(chǎn)管理與中國銀行全資子公司中銀理財共同成立的合資理財公司“匯華理財”獲批籌建，其中東方匯理資產(chǎn)管理占股55%，中銀理財占股45%；匯華理財已于2020年9月在上海開業(yè)，并發(fā)布多只產(chǎn)品；

2020年8月，全球最大的資產(chǎn)管理公司貝萊德、富登管理私人有限公司（Fullerton Management Pte Ltd，淡馬錫旗下公司）與中國建設(shè)銀行全資子公司建信理財共同成立的合資理財公司“貝萊德建信理財”獲批在上海籌建，其中貝萊德占股50.1%、建信理財占股40%、淡馬錫占股9.9%；5月12日，貝萊德建信理財獲批在上海開業(yè)；

2021年2月，英國知名資產(chǎn)管理公司施羅德與交通銀行全資子公司交銀理財共同成立的合資理財公司“施羅德交銀理財”獲批在上?；I建，其中施羅德持股51%，交銀理財持股49%；按照監(jiān)管流程，“施羅德交銀理財”后續(xù)還需獲得銀保監(jiān)會批準(zhǔn)開業(yè)許可后，方可正式開業(yè)運營。

中國銀行公告截圖

外企渴望從中國金融開放中獲利

“宇宙行”工行與“華爾街航母”高盛合資成立理財公司的消息，迅速引發(fā)包括路透社、英國《金融時報》、《華爾街日報》、彭博社等國外媒體的關(guān)注。

英國《金融時報》報道指出，華爾街各大集團現(xiàn)在都在擴大在華業(yè)務(wù)。隨著中國逐步放開受到嚴(yán)格控制的金融體系，外國資產(chǎn)管理公司正爭相尋求從中國龐大的儲蓄池中獲利。該報道指出，在中國，理財產(chǎn)品通常是通過國內(nèi)銀行網(wǎng)絡(luò)分銷的，這促使外國資產(chǎn)管理公司與本地銀行建立合作關(guān)系。

而彭博社報道稱，全球各大金融集團正爭先恐后地從中國54萬億美元（約合人民幣346萬億元）金融業(yè)開放中獲利。高盛、摩根大通（JPMorgan Chase）和瑞銀集團（UBS Group）都在增加人手，并在從投資銀行到資產(chǎn)管理的各個領(lǐng)域擴大業(yè)務(wù)。多數(shù)外國金融機構(gòu)已將財富管理列為重點業(yè)務(wù)，預(yù)計未來幾年可投資資產(chǎn)將增加一倍。

彭博社報道截圖

報道援引高盛的研究指出，到2030年，中國可投資資產(chǎn)規(guī)模預(yù)計將超過70萬億美元（約合人民幣450萬億元），其中約60%將配置于證券、共同基金（國內(nèi)稱公募基金）和理財產(chǎn)品等非存款產(chǎn)品。

目前，高盛正在大力投資，并計劃將其在中國的員工數(shù)量增加一倍。今年前4個月，該公司在中國內(nèi)地和香港掀起了前所未有的招聘熱潮，新增員工320人，其中包括約70名交易撮合者。

彭博社認(rèn)為，與擁有1.66萬多家網(wǎng)點的工行建立新的合作關(guān)系，將提高高盛的分銷網(wǎng)絡(luò)和接觸富裕客戶的渠道。截至2020年底，工商銀行擁有6.8億個人銀行客戶，管理的個人金融資產(chǎn)余額達到16萬億元。僅工商銀行的財富管理部門就擁有超過2500萬客戶，其中包括8.9萬名私人銀行客戶和72.2萬名企業(yè)客戶。

《華爾街日報》則提到，中國利潤豐厚的金融市場在進一步加大對外資銀行的開放力度。

高盛資管亞太區(qū)客戶業(yè)務(wù)主管段林（Tuan Lam）在一份聲明中表示：“中國理財市場在儲蓄財富逐漸增加、金融市場不斷開放的環(huán)境下穩(wěn)步增長。與中國卓越的金融機構(gòu)共同組建合資公司，將加快實現(xiàn)我們在全球最大、成長最快的理財市場之一建立領(lǐng)導(dǎo)地位的目標(biāo)?！?

彭博社：到2023年，中國資產(chǎn)管理行業(yè)的規(guī)模可能高達30萬億美元

事實上，高盛對中國資管市場觀察已久。早在2006年10月，時任高盛亞洲有限責(zé)任公司主席的麥克·埃文斯曾在《財經(jīng)》雜志上發(fā)表題為《一個發(fā)人深省的矛盾》的署名文章。他直言，“中國擁有廣闊的資金來源，中國并不缺乏資金，也不乏急需資金的公司。中國缺乏的是對各種資產(chǎn)級別的金融資源進行有效、有序部署的關(guān)鍵機制。盡管散戶投資者群體規(guī)模龐大，專業(yè)的資產(chǎn)管理機構(gòu)卻屈指可數(shù)?！?