（觀察者網(wǎng) 訊）廣大中小企業(yè)，是中國(guó)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)最為重要的組成部分。

數(shù)據(jù)顯示，截至去年年末，全國(guó)99%以上企業(yè)都是中小企業(yè)，中小企業(yè)的從業(yè)人數(shù)占全部企業(yè)從業(yè)人數(shù)的80%。放眼“走出去”領(lǐng)域，2021年民營(yíng)企業(yè)對(duì)外貿(mào)增長(zhǎng)的貢獻(xiàn)度達(dá)58.2%。其重要性不容忽視。

但中小企業(yè)如今正面臨融資難題。

據(jù)“新華財(cái)經(jīng)”報(bào)道，新冠疫情暴發(fā)以來(lái)，我國(guó)中小企業(yè)發(fā)展遇到較大沖擊，融資需求顯著增加。從中央、有關(guān)部委到地方密集出臺(tái)相關(guān)措施，金融機(jī)構(gòu)紛紛讓利、加大金融科技手段應(yīng)用。多措并舉之下，各界開(kāi)始對(duì)中小企業(yè)“紓困”。

但疫情對(duì)回款影響較大，中小企業(yè)貸款需求比之前更高。與此同時(shí)，在一些方面依然存在某些困難：對(duì)一些中小企業(yè)而言，部分銀行貸款申請(qǐng)、審批流程繁冗問(wèn)題依然存在，影響企業(yè)獲得金融支持的效率。

融資難、融資貴是長(zhǎng)期制約中小企業(yè)發(fā)展的難點(diǎn)痛點(diǎn)問(wèn)題 圖源新華社

如今很多中小企業(yè)已經(jīng)以電商平臺(tái)等主體為關(guān)鍵節(jié)點(diǎn)，接入到更為廣泛的供應(yīng)鏈中。那么電商平臺(tái)等主體，是否可以發(fā)揮自己的特長(zhǎng)，彌補(bǔ)傳統(tǒng)融資渠道的一些短板？平臺(tái)是否能在供應(yīng)鏈、金融、科技等方面形成更大合力，幫助中小企業(yè)實(shí)現(xiàn)發(fā)展？

9月21日，2022京東供應(yīng)鏈金融科技峰會(huì)在北京舉辦。核心企業(yè)、行業(yè)協(xié)會(huì)、金融機(jī)構(gòu)、專家學(xué)者一起分享了自己的觀點(diǎn)。觀察者網(wǎng)從大會(huì)上了解到，供應(yīng)鏈金融科技已經(jīng)成為京東重要戰(zhàn)略方向之一。京東首推“數(shù)智供應(yīng)鏈+供應(yīng)鏈金融“雙鏈聯(lián)動(dòng)模式，將助力中小企業(yè)破局融資難題。

供應(yīng)鏈金融是扶持中小企業(yè)的重要通道，但目前存在瓶頸

傳統(tǒng)金融非常依賴抵押擔(dān)保，但日益火熱的供應(yīng)鏈金融有著很多不同。

供應(yīng)鏈金融是以真實(shí)貿(mào)易和交易為支撐的，它既可以作為產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈和金融服務(wù)的連接樞紐，打通產(chǎn)業(yè)鏈梗阻降低交易成本；又可以作為大型企業(yè)和中小微企業(yè)的連接樞紐，成為金融扶持中小微企業(yè)的核心通道之一。

因?yàn)橄拗菩砸蛩赜绊?，?dāng)下供應(yīng)鏈金融體系存在著明顯瓶頸。在9月21日的大會(huì)上，京東集團(tuán)副總裁、京東科技金融科技群總裁李波對(duì)此進(jìn)行了解剖。

李波表示，目前供應(yīng)鏈金融服務(wù)存在四個(gè)維度的問(wèn)題。

其一，主流供應(yīng)鏈金融模式過(guò)于依賴核心企業(yè)作為“鏈主”去服務(wù)上下游，而很多核心企業(yè)對(duì)供應(yīng)鏈金融的價(jià)值認(rèn)識(shí)還不夠，沒(méi)有足夠動(dòng)力或具備平臺(tái)條件去分享其交易鏈上的數(shù)據(jù)。這就導(dǎo)致金融機(jī)構(gòu)難以對(duì)其鏈屬上下游企業(yè)的進(jìn)行客戶身份識(shí)別、貿(mào)易背景核查、交易確權(quán)以及管理抵質(zhì)押物等等，這些問(wèn)題使得圍繞著核心企業(yè)展開(kāi)的業(yè)務(wù)范圍受到較大限制。

其二，由于供應(yīng)鏈金融對(duì)核心企業(yè)的信用確權(quán)和信用評(píng)價(jià)的能力過(guò)于依賴，導(dǎo)致金融機(jī)構(gòu)更愿意做核心企業(yè)上游的保理融資或信用流轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)，而對(duì)于下游經(jīng)銷商的采購(gòu)融資，由于沒(méi)有核心企業(yè)的擔(dān)保增信，會(huì)將其等同為信用融資，缺乏推廣的意愿和能力。

大部分與核心企業(yè)的直接關(guān)聯(lián)度比較低的中小企業(yè)，信息不對(duì)稱和數(shù)據(jù)孤島的問(wèn)題仍比較突出，金融機(jī)構(gòu)識(shí)別核心企業(yè)信用大多僅能涉及一級(jí)供應(yīng)商或一級(jí)經(jīng)銷商，難以對(duì)供應(yīng)鏈上的第二層乃至第三層企業(yè)形成有效覆蓋。

第三，目前存在著供應(yīng)鏈商流、物流、信息流和資金流“四流”數(shù)據(jù)處于不同的主體而難以統(tǒng)一歸集等問(wèn)題，比如說(shuō)訂單信息可能在核心企業(yè)，物流信息在物流方，資金流又在銀行那邊，沒(méi)有一個(gè)平臺(tái)能夠把“四流”數(shù)據(jù)真正整合起來(lái)。

即便是在特定情形下，單條供應(yīng)鏈的“四流”信息可以形成聚集，但是不同產(chǎn)業(yè)鏈之間還不能“跨鏈”，更多維的產(chǎn)業(yè)和企業(yè)經(jīng)營(yíng)相關(guān)的數(shù)據(jù)，例如行業(yè)整體銷售及價(jià)格指數(shù)、產(chǎn)業(yè)園區(qū)數(shù)據(jù)、財(cái)稅數(shù)據(jù)等等，也沒(méi)有形成連通共融，使得金融機(jī)構(gòu)基于信用的風(fēng)控模型難以真正向多維大數(shù)據(jù)模型進(jìn)行進(jìn)階，所以授信仍會(huì)非常謹(jǐn)慎。

最后，供應(yīng)鏈金融所涉及到的生態(tài)各方，相互之間良性的協(xié)同機(jī)制還沒(méi)有建立。核心企業(yè)、鏈屬企業(yè)、金融機(jī)構(gòu)、科技公司以及行業(yè)組織之間，大多是在采用獨(dú)立作戰(zhàn)，或者兩兩合作的模式，更多還是點(diǎn)狀的突破，很少能將點(diǎn)連成線，將線連成網(wǎng)。

數(shù)智供應(yīng)鏈+供應(yīng)鏈金融“雙鏈聯(lián)動(dòng)”，京東提出新模式助力中小企業(yè)破局

“我們可以看到，供應(yīng)鏈金融本身是一項(xiàng)系統(tǒng)工程，其本身不能脫離于產(chǎn)業(yè)數(shù)字化而實(shí)現(xiàn)，即使實(shí)現(xiàn)了，也是瘸腿的實(shí)現(xiàn)。”李波表示，“由此我們認(rèn)為，要想真正做大做強(qiáng)供應(yīng)鏈金融，就需要換個(gè)思路和打法?！?

“要跳出金融思維做金融，先基于對(duì)產(chǎn)業(yè)的理解服務(wù)于企業(yè)的數(shù)字化轉(zhuǎn)型和產(chǎn)業(yè)的互聯(lián)網(wǎng)聯(lián)結(jié)，再去疊加金融科技去改善供應(yīng)鏈金融，才是解決之道。而這種方法，我們稱之為供應(yīng)鏈金融科技?！?

據(jù)了解，基于對(duì)供應(yīng)鏈金融科技多方面價(jià)值的認(rèn)可，京東科技從2022年開(kāi)始，正式將供應(yīng)鏈金融科技的輸出列為“必贏之戰(zhàn)”，它同時(shí)也成為京東的重要戰(zhàn)略方向之一。

據(jù)悉，京東供應(yīng)鏈金融科技平臺(tái)的核心定位是，通過(guò)服務(wù)核心企業(yè)、產(chǎn)業(yè)服務(wù)平臺(tái)、政府平臺(tái)以及產(chǎn)業(yè)園區(qū)等供應(yīng)鏈上的主體企業(yè)和組織，形成基于供應(yīng)鏈交易或企業(yè)真實(shí)經(jīng)營(yíng)數(shù)據(jù)的金融資產(chǎn)，并通過(guò)科技手段將非標(biāo)資產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)化，依據(jù)資金方的風(fēng)險(xiǎn)偏好及價(jià)格匹配資金，輸出資產(chǎn)，促進(jìn)平臺(tái)的流量交易規(guī)?；罱K成為資產(chǎn)、資金的高效對(duì)接的生態(tài)服務(wù)平臺(tái)。

京東輸出的是供應(yīng)鏈金融科技平臺(tái)，而實(shí)際去跑供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的是產(chǎn)業(yè)方和金融機(jī)構(gòu)。

據(jù)了解，基于京東生態(tài)場(chǎng)景的多年實(shí)踐，京東供應(yīng)鏈金融科技形成了“數(shù)智供應(yīng)鏈+供應(yīng)鏈金融”的“雙鏈聯(lián)動(dòng)”特色模式。如今該模式已經(jīng)實(shí)現(xiàn)技術(shù)解耦，正在京東生態(tài)場(chǎng)景外落地開(kāi)花。通過(guò)供應(yīng)鏈金融科技平臺(tái)在核心企業(yè)的部署和運(yùn)維，京東供應(yīng)鏈金融科技已服務(wù)十余個(gè)產(chǎn)業(yè)場(chǎng)景，助力產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈上的中小微企業(yè)高效率獲得融資服務(wù)。