近日，淘寶的官方視頻號發(fā)布了一則宣傳片，正式對外宣告喵速達電器這一新業(yè)務(wù)，阿里巴巴B2C零售事業(yè)群再落一子。

從天貓超市，到成為銀泰的大股東，到推出盒馬，再到阿里B2C零售事業(yè)群將圍繞大品牌開設(shè)天貓自營旗艦店，近年來阿里不斷深入對自營模式的探索。

此次新增的喵速達電器，其實已于今年4月29日上線。打開淘寶/天貓喵速達電器官方旗艦店，可以看到其介紹為阿里自營電器業(yè)務(wù)，主要圍繞大品牌，商品覆蓋手機、電腦平板、冰箱、洗衣機、空調(diào)、電視、廚衛(wèi)家電等品類。

但俗話說，房地產(chǎn)“打個噴嚏”，家電業(yè)就感冒。鑒于當(dāng)前房地產(chǎn)市場的形式，選擇這樣一個節(jié)點入局自營電器業(yè)務(wù)，時機是否合適？亦或者是劉強東一語成讖，入局是阿里“只能這么做”的無奈之舉？

“京東會成為悲劇”到“復(fù)制一個京東”

曾幾何時，京東的自營生意并不被阿里看好。2014年出版的《阿里巴巴正傳》中作者曾提到與馬云聊天時，馬云談及對京東的看法：

“京東將來會成為悲劇，這個悲劇是我第一天就提醒大家的，不是我比他強，而是方向性的問題，這是沒辦法的……所以，我在公司一再告訴大家，千萬不要去碰京東。別到時候自己死了賴上我們?！?

當(dāng)年這番話也引起了一陣不大不小的風(fēng)波，馬云也曾做出澄清：“友人間的吹牛聊天被公開成報道，對大家都不公平，特別是對京東公司可能會造成無端的困擾和添亂，我深表歉意。”

劉強東也不甘示弱。在一次接受采訪時劉強東便自信地說道：

“如果比拼兩家公司誰能夠活100年，我相信我的商業(yè)模式絕對可以存活100年，你看馬云他們一定會逐步地學(xué)我們，他唯一的出路就是不斷學(xué)京東，不斷增加自營，商超的開始自營，電子產(chǎn)品也開始嘗試自營，他將來只能這么做?！?

從如今的結(jié)果來看，阿里對自營業(yè)務(wù)越來越重視。

2021年7月，阿里公布組織架構(gòu)的調(diào)整，成立新的天貓超市和進出口事業(yè)群，由天貓超市和天貓進出口事業(yè)群組成，同年10月，又升級成為阿里巴巴B2C零售事業(yè)群 ，自營業(yè)務(wù)在阿里上升到了史無前例的高度。

同時，自營確實為了想“換種活法”的阿里注入了新活力。其自營業(yè)務(wù)的收入在總收入的占比，從2018財年的6%，提升至了2022財年的30%。在剛發(fā)布不久的2023財年第一季度財報中（2022年4月-6月），這一比例也達到了32%，直追其傳統(tǒng)的核心收入客戶管理費，本季度包括傭金和廣告收入的客戶管理費占比為35%，且同比下降了10%。自營業(yè)務(wù)權(quán)重以及收入占比的提升，讓“阿里京東化”的說法甚囂塵上。

CNNIC的第49次《中國互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展?fàn)顩r統(tǒng)計報告》顯示，截至2021年底，我國網(wǎng)絡(luò)購物用戶規(guī)模為8.42億，網(wǎng)購的滲透率已接近天花板，傳統(tǒng)的電商業(yè)務(wù)進入“存量時代”，增長進入瓶頸期。過去那種“盡可能爭取用戶規(guī)模”的發(fā)展路徑已然不適應(yīng)今天的變化，如何將現(xiàn)有用戶運營好成了阿里開始考慮的問題。

“追求年度活躍用戶不再是我們的目標(biāo)，要增加國內(nèi)10億消費者的AAC（年度活躍用戶）的錢包份額?！痹?月4日晚間的財報電話會上，阿里董事會主席張勇如此說道。從強調(diào)用戶規(guī)模到強調(diào)消費額度，阿里的策略有了轉(zhuǎn)變。對自營業(yè)務(wù)重視程度的提升便是這種轉(zhuǎn)變的一個體現(xiàn)。

此番喵速達電器正式上線，品類上首先從3C(家電+數(shù)碼產(chǎn)品)開始，這種方式，和當(dāng)年京東由3C切入全品類的策略頗有些相似。在阿里升級B2C零售事業(yè)群時有阿里人士便稱，“說得夸張一點，阿里是在復(fù)制一個京東”。

但在目前這個節(jié)骨眼上，落子家電，能否稱得上是一步好棋？

消費疲軟的家電市場

在過往的二十多年中，房地產(chǎn)“打個噴嚏”，家電也就感冒，反過來，房地產(chǎn)市場若火爆，家電業(yè)便水漲船高，兩者在行情上形成了一種“榮辱與共”的局面。

近兩年，房地產(chǎn)開發(fā)投資增速逐步走弱，國家統(tǒng)計局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，開發(fā)投資增速自2021年3月以來連續(xù)14個月收窄，至2022年5月已經(jīng)連續(xù)2月呈現(xiàn)負(fù)增長局面。

從銷售端的數(shù)據(jù)來看，今年的房地產(chǎn)銷售規(guī)模也遠(yuǎn)比不上去年同期。據(jù)國家統(tǒng)計局?jǐn)?shù)據(jù)，2022年1-5月，全國商品房銷售面積為50738萬㎡，僅占去年全年銷售面積的28.8%，與去年同期相比下降23.6%；商品房銷售金額為48337萬㎡，與去年同期相比下降了31.5%。

家電業(yè)的消費需求，大致可以分為兩種，即新增需求與更新?lián)Q代的需求。其中新增需求則主要來自購置房屋后相應(yīng)的配置需求，尤其是冰箱、空調(diào)、洗衣機等這類“白電”以及廚衛(wèi)電器，其銷量的好壞與房地產(chǎn)的銷售緊密相關(guān)。

在房地產(chǎn)市場不景氣的情況下，今年的家電市場同樣壓力重重。

根據(jù)市場研究機構(gòu)奧維云網(wǎng)（AVC）推總數(shù)據(jù)，2022年上半年中國家電市場實現(xiàn)零售額3389億元，同比下滑9.3%，市場規(guī)模相比于疫情最為嚴(yán)重的2020年上半年的市場規(guī)模僅稍高99億元。

其中，2022年上半年空調(diào)全渠道零售額727億元，同比下降15.3%;洗衣機全渠道市場規(guī)模為308.9億元，同比下滑10.1%；傳統(tǒng)廚電零售額242億元，同比下滑8.4%。

消費萎靡理所當(dāng)然會影響電商平臺的表現(xiàn)，值得一提是，同樣是來自奧維云網(wǎng)的數(shù)據(jù)，2022年上半年中國家電市場在渠道方面，上半年的線上渠道零售額同比下滑了5.3%，是有記錄以來首次下滑。在家電消費萎靡，且線上渠道銷售同步下滑的情況下，上線不久尚未站穩(wěn)腳跟的喵速達會承受不小的壓力。

據(jù)中指研究院不完全統(tǒng)計，今年以來，全國已有100余個城市共計出臺各類樓市松綁政策超過300次，其中，4月29日后的一個月時間里，就有80余個城市出臺樓市松綁政策超140次。

房地產(chǎn)政策的轉(zhuǎn)向，家電市場將再度迎來房地產(chǎn)的支撐，但并不是說房地產(chǎn)一回暖便會立竿見影刺激家電需求。房地產(chǎn)對家電的需求的影響具有一定時間的滯后性，這個滯后性一般在3個月至1年。也就是說，即使房地產(chǎn)回暖之后，家電市場最起碼還要再多熬3-12個月的苦日子。喵速達挑在這樣的時間段上線，很難說是一個合適的時機。

此外，京東經(jīng)過多年經(jīng)營后，無論是物流還是售后服務(wù)，整個體系相對更加完善，同時也已經(jīng)積累了一定的品牌信譽，也培養(yǎng)了不少用戶在京東購買家電的消費習(xí)慣。除行業(yè)的影響之外，來自京東的競爭也是喵速達面前一個繞不開的問題。

疫情反復(fù)、消費疲軟、友商競爭，這些都為喵速達的發(fā)展帶來了不確定性，落子家電能否稱得上是一步好棋，最終還需用業(yè)績說話。